Ответ: 1. В части налога на прибыль организаций
В соответствии с пунктом 47 статьи 270 Налогового кодекса Российской Федерации (далее - Кодекс) не учитываются в целях налога на прибыль организаций расходы учредителя доверительного управления, связанные с исполнением договора доверительного управления, если договором доверительного управления предусмотрено, что выгодоприобретателем не является учредитель.
В свою очередь, подпунктом 2 пункта 3 статьи 276 Кодекса определено, что, в случае если по условиям договора доверительного управления имуществом учредитель доверительного управления не является выгодоприобретателем либо установлено более одного выгодоприобретателя, расходы, связанные с осуществлением договора доверительного управления имуществом (за исключением вознаграждения доверительного управляющего, в случае если указанным договором предусмотрена выплата вознаграждения не за счет уменьшения доходов, полученных в рамках исполнения этого договора), не учитываются учредителем управления при определении налоговой базы, но учитываются для целей налогообложения в составе расходов у выгодоприобретателя. При этом расходы на вознаграждение доверительного управляющего (за исключением вознаграждения доверительного управляющего, в случае если указанным договором предусмотрена выплата вознаграждения за счет уменьшения доходов, полученных в рамках исполнения этого договора) учитываются отдельно и признаются расходами учредителя доверительного управления в составе внереализационных расходов.
Положениями абзаца четвертого статьи 332 Кодекса установлено, что, если выгодоприобретателем по договору доверительного управления предусмотрено третье лицо - выгодоприобретатель, расходы (убытки) (за исключением вознаграждения) при исполнении договора доверительного управления не уменьшают доходы, полученные учредителем договора доверительного управления по другим основаниям.
Таким образом, принимая во внимание положения пункта 47 статьи 270 Кодекса, вышеприведенная установленная подпунктом 2 пункта 3 статьи 276 Кодекса, положениями статьи 332 Кодекса особенность учета расходов на вознаграждение доверительного управляющего учредителем доверительного управления может быть применима только для случая, когда по договору доверительного управления имуществом установлено более одного выгодоприобретателя, в числе которых также и учредитель доверительного управления.
Следовательно, если учредитель доверительного управления имуществом не является выгодоприобретателем по договору доверительного управления имуществом, на основании пункта 47 статьи 270 Кодекса расходы на вознаграждение доверительному управляющему он не учитывает при определении налоговой базы по налогу на прибыль организаций.
2. В части налога на доходы физических лиц
В соответствии с пунктом 7 статьи 214.1 Кодекса доходы по операциям с ценными бумагами, обращающимися и не обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, с производными финансовыми инструментами, обращающимися и не обращающимися на организованном рынке, осуществляемым доверительным управляющим (за исключением управляющей компании, осуществляющей доверительное управление имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд) в пользу выгодоприобретателя - физического лица, включаются в доходы такого выгодоприобретателя по операциям, перечисленным в подпунктах 1 - 4 пункта 1 данной статьи соответственно.
В соответствии с подпунктом 6 пункта 6 статьи 210 Кодекса налоговые базы по налогу на доходы физических лиц, в отношении которых применяется налоговая ставка, предусмотренная пунктом 1.1 статьи 224 Кодекса, включают в себя определяемую в отношении доходов физических лиц - налоговых резидентов Российской Федерации налоговую базу по доходам по операциям с ценными бумагами и по операциям с производными финансовыми инструментами и (или) по доходам в виде материальной выгоды, полученной от приобретения ценных бумаг и производных финансовых инструментов, если иное не установлено пунктом 6 статьи 210 Кодекса.
Основание: ПИСЬМО МИНФИНА РОССИИ от 05.12.2025 N 03-03-06/1/118178
